Тел. 23 сентября 2009 Потребительские кредиты Версия для печати Проблема "плохих" долгов грозит новым витком кризиса Уже очевидно, что задача плохих долгов, накопленных в банковской системе, не решится естественным образом, без специальных действий. Как полагают многие участники рынка, именно разбухание задолженности станет причиной дестабилизации финансовой системы, торможения операций в реальном секторе и в итоге второго витка кризиса. Однако реальная картина иная.

И все-таки в начале сентября генеральный босс Агентства по страхованию вкладов Александр Турбанов не исключил, что доля просрочки в кредитных портфелях банков увеличится к январю до 20%. Для российских банков, многие из которых не имеют достаточной капитализации, это верный путь к отзыву лицензий.

Но в российской отчетности к просроченной относится только та часть займа, по которой наступило погашение на отчетную дату, плюс невыплаченные в срок проценты. Международные стандарты финансовой отчетности предусматривают нимало иное: как только наступил дефолт по части кредита, вся его сумма идентифицируется как проблемный долг, - комментирует портфельный менеджер Тройки Диалог Анатолий Крачилов. И это правильно.

Если фирма допустила дефолт по первым десяти рублям сторублевого кредита, то, скорее всего, погашение остаточных девяноста рублей - под огромным вопросом. Ссылаясь на формально не наступившие сроки погашений, мы, что называется, заметаем проблему под коврик. Замалчивать по российской традиции проблему стало уже невозможно, - сказал РБК daily президент группы БФА Евгений Лотвинов.

Появившийся в этом году прикол - только трус возвращает монеты банкам - что надо иллюстрирует сложившуюся ситуацию. Плохие долги в том числе снижают прозрачность банковской системы. В этой области существует двойной счет, - отмечает президент Ассоциации банков Северо-Запада Владимир Джикович. Есть еще единственный нюанс, позволяющий говорить уже о тройном счете, - практика пролонгаций. В конце 2008 года ЦБ РФ ввел послабления в формировании дополнительных резервов по ссудам, которые подлежат пролонгации.

Этим с большим энтузиазмом стали пользоваться банки, - заметил Анатолий Крачилов. Но смогут ли компании, неспособные платить сейчас, стать платежеспособными посредством год? Далеко не факт! Для получения реальной картины по объему рисков эти кредиты должны быть списаны, - добавляет он. Что будет, когда сроки пролонгаций истекут и скрытый объем просрочки станет явным?

Массированное формирование дополнительных резервов для покрытия плохих долгов ведет к уменьшению капитала банков, так как текущей прибыли становится недостаточно. Вынужденным решением для правительства, как полагает Анатолий Крачилов, вполне может стать национализация заметной доли банковской системы России. Поскольку это никого не вдохновляет, финансовый коммерциал вырабатывает альтернативные решения.

В Петербурге в последние месяцы активно обсуждался механизм, задействующий паевые фонды. Предполагалось, что банки передают проблемные активы в закрытые ПИФы, в обмен на банковских балансах появляются паи, - рассказывает Владимир Джикович. Это решение изначально продвигали сами ПИФы, в том числе московские.

Петербургская новация, по словам г-на Джиковича, заключалась в намерении сотворить для нескольких специализированных ЗПИФов единую авторитетную УК, действующую под эгидой полпредства президента РФ на Северо-Западе или правительства Санкт-Петербурга.

Евгений Лотвинов считал логичным опираться в схеме на кредитные фонды, которые, по его словам, вместо традиционных активов держат на балансе кредитные дела. И формируемые механизмы потеряли для банкиров всякий смысл. Владимир Джикович переживает: Не возбраняется понять Банк России, который хочет видать прозрачные балансы. Но потому что он на корню обрубает возможности решения важнейшей проблемы.

А вот заместитель председателя правления Инвестторгбанка Сергей Щербаков настроен философски: Кризисные документы - всегда временные. Ныне приняли инструкцию - завтра отменили или скорректировали. Как он добавляет, мы выполним любое распоряжение регулятора. Но банкиры, как мыслящие люди, могут и будут предлагать свои решения.

Последовательность действий ЦБ подсказывает, что надежнее предлагать решения, подразумевающие госучастие. Не будет же страна издавать запреты, направленные против созданных им самим инструментов. Что ни на есть простой вероятный инструмент - временное смягчение обязательных нормативов ЦБ.

Например, норматив достаточности капитала было бы логично снизить с сегодняшних 10 до 8%, - полагает Максим Мосунов. Если закрепить снижение требований на два года, банки сами решат проблемы просроченных задолженностей. Больше сложный подход, включающий государственное воздействие, предложила Тройка Диалог.

Передача кредитов происходит по их балансовой стоимости, и она, как самое малое в теории, должна отражать ожидаемую восстановительную цена кредита, поясняет Анатолий Крачилов. Но более того передав кредиты по заведомо завышенной цене, банк не снимает с себя ответственности за последующее взыскание долга. На балансе АСВ задолженность находится менее одного дня - он безотлагательно передается управляющей компании банка.

По материалам http://rss.feedsportal.com/c/32327/f/441187/s/643b677/l/0lcr~.htm